Фінансова звітність Товариства є фінансовою звітністю загального призначення, яка сформована з метою достовірно подання фінансового стану, фінансових результатів діяльності та грошових потоків Товариства для задоволення інформаційних потреб широкого кола користувачів при прийнятті ними економічних рішень. Фінансова звітність є окремою фінансовою звітністю. Концептуальною основою фінансової звітності є Міжнародні стандарти фінансової звітності (МСФЗ), включаючи Міжнародні стандарти бухгалтерського обліку (МСБО) та Тлумачення (КТМФЗ, ПКТ), видані Радою з Міжнародних стандартів бухгалтерського обліку (РМСБО), в редакції, офіційно оприлюдненій станом на 31 грудня 2025 року на веб-сайті Міністерства фінансів України.Підготовлена Товариством фінансова звітність чітко та без будь-яких застережень відповідає всім вимогам чинних МСФЗ з врахуванням змін, внесених РМСБО, дотримання яких забезпечує достовірне подання інформації в фінансовій звітності, а саме, доречної, достовірної, зіставної та зрозумілої інформації.При формуванні фінансової звітності Товариство керувалося також вимогами національних законодавчих та нормативних актів щодо організації і ведення бухгалтерського обліку та складання фінансової звітності в Україні, які не протирічать вимогам МСФЗ.

Ця фінансова звітінсть є фінансовою звітністю ,складеною одним суб"єктом господарювання - ТОВАРИСТВОМ З ОБМЕЖЕНОЮ ВІДПОВІДАЛЬНІСТЮ "КОМПАНІЯ З УПРАВЛІННЯ АКТИВАМИ "ХЕДЖ ІНВЕСТ"

Рік, що закінчується 31 грудня 2025 року

Валюта подання звітності відповідає функціональній валюті, якою є національна валюта України - гривня.

Звітність складено у тисячах гривень, округлених до цілих

При підготовці фінансової звітності Товариство здійснює оцінки та припущення, які мають вплив на елементи фінансової звітності, гуртуючись на МСФЗ, МСБО та тлумаченнях, розроблених Комітетом з тлумачень міжнародної фінансової звітності. Оцінки та судження базуються на попередньому досвіді та інших факторах, що за існуючих обставин вважаються обґрунтованими і за результатами яких приймаються судження щодо балансової вартості активів та зобов'язань. Хоча ці розрахунки базуються на наявній у керівництва Товариства інформації про поточні події, фактичні результати можуть зрештою відрізняться від цих розрахунків. Області, де такі судження є особливо важливими, області, що характеризуються високим рівнем складності, та області, в яких припущення й розрахунки мають велике значення для підготовки фінансової звітності за МСФЗ, наведені нижче.

Оцінки та  припущення, на  яких вони ґрунтуються, регулярно переглядаються. Результати перегляду облікових оцінок визнаються в періоді, в якому  переглядаються оцінки, а  також у всіх наступних періодах, на  які впливає  такий  перегляд.  

 Судження щодо операцій, подій та умов за відсутності конкретних МСФЗ

Якщо немає МСФЗ, який конкретно застосовується до операції, іншої події або умови, керівництво Товариства застосовує судження під час розроблення та застосування облікової політики, щоб інформація була доречною для потреб користувачів для прийняття економічних рішень та достовірною, у тому значенні, що фінансова звітність:

- подає достовірно фінансовий стан, фінансові результати діяльності та грошові потоки Товариства;
- відображає економічну сутність операцій, інших подій або умов, а не лише юридичну форму;
- є нейтральною, тобто вільною від упереджень;
- є повною в усіх суттєвих аспектах.

Під час здійснення судження керівництво Товариства посилається на прийнятність наведених далі джерел та враховує їх у низхідному порядку:

а)вимоги в МСФЗ, у яких ідеться про подібні та пов'язані з ними питання;

б)визначення, критерії визнання та концепції оцінки активів, зобов'язань, доходів та витрат у Концептуальній основі фінансової звітності.

Під час здійснення судження керівництво Товариства враховує найостанніші положення інших органів, що розробляють та затверджують стандарти, які застосовують подібну концептуальну основу для розроблення стандартів, іншу професійну літературу з обліку та прийняті галузеві практики, тією мірою, якою вони не суперечать вищезазначеним джерелам.

Операції, що не регламентуються МСФЗ, Товариством не здійснювались.

 Судження щодо справедливої вартості фінансових активів Товариства

Справедлива вартість інвестицій, що активно обертаються на організованих фінансових ринках, розраховується на основі поточної ринкової вартості на момент закриття торгів на звітну дату. В інших випадках оцінка справедливої вартості ґрунтується на судженнях щодо передбачуваних майбутніх грошових потоків, існуючої економічної ситуації, ризиків, властивих різним фінансовим інструментам, та інших факторів з врахуванням вимог МСФЗ 13 "Оцінка справедливої вартості".

Керівництво Товариства вважає, що облікові оцінки та припущення, які мають стосунок до оцінки фінансових інструментів, де ринкові котирування не доступні, є ключовим джерелом невизначеності оцінок, тому що:

а)вони з високим ступенем ймовірності зазнають змін з плином часу, оскільки оцінки базуються на припущеннях керівництва щодо відсоткових ставок, волатильності, змін валютних курсів, показників кредитоспроможності контрагентів, коригувань під час оцінки інструментів, а також специфічних особливостей операцій;

б)вплив зміни в оцінках на активи, відображені в звіті про фінансовий стан, а також на доходи (витрати) може бути значним.

Якби керівництво Товариства використовувало інші припущення щодо відсоткових ставок, волатильності, курсів обміну валют, кредитного рейтингу контрагента, дати оферти і коригувань під час оцінки інструментів, більша або менша зміна в оцінці вартості фінансових інструментів у разі відсутності ринкових котирувань мала б істотний вплив на відображений у фінансовій звітності чистий прибуток та збиток.

Розуміючи важливість використання облікових оцінок та припущень щодо справедливої вартості фінансових активів в разі відсутності вхідних даних щодо справедливої вартості першого рівня, Керівництво Товариства планує використовувати оцінки та судження які базуються на професійній компетенції працівників Товариства, досвіді та минулих подіях, а також з використанням розрахунків та моделей вартості фінансових активів. Залучення зовнішніх експертних оцінок щодо таких фінансових інструментів де оцінка, яка базується на професійній компетенції, досвіді та розрахунках є недостатньо, на думку Керівництва є прийнятним та необхідним.

Використання різних маркетингових припущень та/або методів оцінки також може мати значний вплив на передбачувану справедливу вартість.

В умовах воєнного стану активні ринки для окремих фінансових інструментів є обмеженими або характеризуються низькою ліквідністю, високою волатильністю ринкових котирувань. У зв'язку з цим визначення справедливої вартості фінансових активів супроводжується підвищеним рівнем професійного судження.

При оцінці справедливої вартості фінансових активів керівництво:

- використовує доступні ринкові котирування за умови їх релевантності та репрезентативності;

- у разі відсутності активного ринку застосовує оціночні методи відповідно до МСФЗ 13 "Оцінка справедливої вартості" з використанням максимально можливих спостережуваних вхідних даних;

- враховує підвищені ризикові премії, коригування на ліквідність, кредитний ризик емітента та макроекономічні припущення.

З огляду на суттєві невизначеності, пов'язані з тривалістю та наслідками воєнних дій, фактичні результати реалізації фінансових активів можуть суттєво відрізнятися від оцінок справедливої вартості, визначених у фінансовій звітності.

 Судження щодо очікуваних термінів утримування фінансових інструментів

Керівництво Товариства застосовує професійне судження щодо термінів утримання фінансових інструментів, що входять до складу фінансових активів. Професійне судження за цим питанням ґрунтується на оцінці ризиків фінансового інструменту, його прибутковості й динаміці та інших факторах. Проте існують невизначеності, які можуть бути пов'язані з призупиненням обігу цінних паперів, що не є підконтрольним керівництву Товариства фактором і може суттєво вплинути на оцінку фінансових інструментів.

 Використання ставок дисконтування

Ставка дисконту - це процентна ставка. Яка використовується для перерахунку майбутніх потоків доходів в єдине значення теперішньої (поточної) вартості, яка є базою для визначення ринкової вартості бізнесу. З економічної точки зору, в ролі ставки дисконту є бажана інвестору ставка доходу на вкладений капітал у відповідній з рівнем ризику подібні об'єкти інвестування, або - ставка доходу за альтернативними варіантами інвестицій із заставлення рівня ризику на дату оцінки.

Ставка дисконту має визначатися з урахуванням трьох факторів:

- вартості грошей у часі;

б) вартості джерел, які залучаються для фінансування інвестиційного проекту, які вимагають різні рівні компенсації;

в) фактору ризику або міри ймовірності отримання очікуваних у майбутньому доходів.

    Поточну дебіторську заборгованість, в тому числі видані позики, без встановленої ставки відсотка Товариство оцінює за сумою первісного рахунку фактури, якщо вплив дисконтування є несуттєвим. Рівень суттєвості  для дисконтування такої заборгованості передбачено в розмірі 10% від її номінальної суми.

      Для  визначення  теперішньої  вартості  дебіторської заборгованості, у тому числі і суттєвої поточної дебіторської заборгованості та  для  визначення зобов'язання по оренді   Товариство використовує   середньозважені  ринкові  ставки  за новими кредитами резидентам у розрізі  регіонів, видів валют і строків погашення. Визначена  ставка  не змінюється протягом всього періоду  за  виключенням суттєвої зміни умов договору.  Для оцінки  депозитів Товариство  використовує середньозважені  ринкові  процентні ставки за новими депозитами резидентів у розрізі, регіонів,  видів валют і строків погашення. Інформація, що використана для  визначення ринкових ставок одержана з офіційного сайту НБУ за посиланням  https://bank.gov.ua/statistic/sector-financial/data-sector-financial#2fs, розділ "Кредити та депозити у розрізі  регіонів"

В період військового стану ставка дисконту може істотно змінитися через збільшення невизначеності та ризиків, враховуючи те, що вона має відображати вплив зміни процентних ставок та ризиків у середовищі станом на звітну дату. Також премія за ризик залежить від зовнішніх обставин, зокрема, воєнних дій в країні.

 Судження щодо виявлення ознак знецінення активів

Відносно фінансових активів, які оцінюються за амортизованою собівартістю, Товариство на дату виникнення фінансових активів та на кожну дату визначають рівень кредитного ризику.

Товариство визнає резерв під збитки для очікуваних кредитних збитків за фінансовими активами , які оцінюються за амортизованою вартістю, у розмірі очікуваних кредитних збитків за весь строк дії фінансового активу (при значному збільшенні кредитного ризику/ для кредитно - знецінених фінансових активів ) або 12- місячними очікуваними кредитними збитками ( у разі незначного зростання кредитного ризику).

Зазвичай очікується, що очікувані кредитні збитки за весь строк дії мають бути визнані до того, як фінансовий інструмент стане простроченим. Кредитний ризик значно зростає ще до того, як фінансовий інструмент стане простроченим або буде помічено інші чинники затримки платежів, що є специфічними для позичальника, (наприклад, здійснення модифікації або реструктуризації).

Кредитний ризик за фінансовим інструментом вважається низьким, якщо фінансовий інструмент має низький ризик дефолту, позичальник має потужній потенціал виконувати свої договірні зобов'язання щодо грошових потоків у короткостроковій перспективі, а несприятливі зміни в економічних і ділових умовах у довгостроковій перспективі можуть знизити, але не обов'язково здатність позичальника виконувати свої зобов'язання щодо договірних грошових потоків.

Фінансові інструменти не вважаються такими, що мають низький кредитний ризик лише на підставі того, що ризик дефолту за ними є нижчим, ніж ризик дефолту за іншими фінансовими інструментами Товариства або ніж кредитний ризик юрисдикції, в якій Товариство здійснює діяльність.

Очікувані кредитні збитки за весь строк дії не визнаються за фінансовим інструментом просто на підставі того, що він вважаться інструментом із низьким кредитним ризиком у попередньому звітному періоді, але не вважається таким станом на звітну дату. У такому випадку Товариство з'ясовує, чи мало місце значне зростання кредитного ризику з моменту первісного визнання, а отже чи постала потреба у визнанні очікуваних кредитних збитків за весь строк дії. Очікувані кредитні збитки відображають власні очікування Товариства щодо кредитних збитків.

В період військового стану Товариство приділяє ретельну увагу аналізу активів на виявлення ознак знецінення. У зв'язку з військовою агресією російської федерації та введенням військового стану в Україні існує підвищена невизначеність, щодо потенційних майбутніх економічних наслідків на подальше знецінення активів. На сьогоднішній день Товариство вивчає вплив російської агресії на очікувані майбутні наслідки та очікувані ризики знецінення активів.

Витрати - зменшення активів або збільшення зобов'язань, наслідком якого є зменшення власного капіталу, крім як унаслідок здійснення розподілу держателів вимог до власного капіталу.

Визнання витрат відбувається одночасно з:

(i) первісним визнанням зобов'язання чи збільшенням балансової вартості зобов'язання; або

(ii) припиненням визнання активу чи зменшенням балансової вартості активу.

Облік  витрат, пов'язаних із фінансово - господарською  діяльністю  підприємства, для  складання  фінансової звітності ведеться  за  видами  діяльності.

Витрати  класифікуються  за  :

Мета встановлення вимог щодо зменшення корисності полягає у визнанні очікуваних кредитних збитків за весь строк дії за всіма фінансовими інструментами що оцінюються за амортизованою вартістю , за якими відбулося значне зростання кредитного ризику з моменту первісного визнання з урахуванням усієї обґрунтовано необхідної та підтверджувальної інформації, включаючи прогнозну інформацію,шляхом визнання резерву під збитки для очікуваних кредитних збитків.

Загальний підхід - модель оцінки очікуваних кредитних збитків (стадії життєвого циклу) наступний :

Очікувані кредитні збитки відображають власні очікування Товариства щодо кредитних збитків.

Для  розрахунку  резерву  під очікувані  збитки на  дату  балансу  по  дебіторської заборгованості  за  управління  активами  ІСІ, Товариство  застосовує  спрощений підхід. Спрощений підхід ґрунтується на застосуванні матричного методу, при якому показники імовірності дефолту боржника та очікуваного рівня збитків агреговані у єдиний коефіцієнт - фактор збитковості.

Для грошових коштів (у безготівковій формі на поточних та депозитних рахунка), Товариство застосовує рейтингову модель оцінки очікуваних кредитних збитків:  

Очікувані кредитні збитки відображають власні очікування Товариства щодо кредитних збитків.

Визначення очікуваних кредитних збитків відповідно до МСФЗ 9 "Фінансові інструменти" в умовах воєнного стану також супроводжується суттєвими судженнями та оцінками, зокрема щодо:

- здатності контрагентів та емітентів виконувати свої фінансові зобов'язання;

- оцінки суттєвого зростання кредитного ризику;

- формування макроекономічних прогнозів та сценаріїв розвитку економіки України;

- визначення ймовірності дефолту, рівня втрат у разі дефолту та очікуваних грошових потоків.

Керівництво Фонду коригує історичні дані з урахуванням поточних умов та прогнозної інформації.

У зв'язку з високим рівнем макроекономічної та геополітичної невизначеності фактичні кредитні збитки у майбутніх періодах можуть суттєво відрізнятися від оцінених на звітну дату.

Розмір винагороди за проведення аудиту визначається з врахуванням часу, який необхідний для якісного виконання аудиту, належного рівня навичок, знань, професійної кваліфікації та ступеню відповідальності аудитора. Розмір винагороди договірний.

Фінансова звітність Товариства затверджена до випуску (з метою опублікування) керівником Товариства 16 березня 2026 року. Ні учасники Товариства, ні інші особи не мають права вносити зміни до цієї фінансової звітності після її затвердження до випуску.

Ця фінансова звітність підготовлена на основі історичної собівартості та справедливої вартості або амортизаційної собівартості окремих фінансових інструментів відповідно до МСФЗ 9 "Фінансові інструменти". Оцінка справедливої вартості здійснюється з використанням методів оцінки фінансових інструментів, дозволених МСФЗ 13 "Оцінки за справедливою вартістю". Такі методи оцінки включають використання справедливої вартості як ціни, яка була б тримана за продаж активу, або сплачена за передачу зобов'язання у звичайній операції між учасниками ринку на дату оцінки. Зокрема, використання біржових котирувань або даних про поточну ринкову вартість іншого аналогічного за характером інструменту, аналіз дисконтованих грошових потоків або інші моделі визначення справедливої вартості. Передбачувана справедлива вартість фінансових активів і зобов'язань визначається з використанням наявної інформації про ринок і відповідних методів оцінки.

Товариство обирає та застосовує свої облікові політики послідовно для подібних операції, інших події або умов, якщо МСФЗ конкретно не вимагає або не дозволяє визначення категорії статей, для яких інші політики можуть бути доречними.Облікова політика Товариства , застосовувана в 2025 році відповідає обліковій політиці попереднього фінансового періоду.

Товариство не має відсрочених податкових зобов'язань, тому що відсутні тимчасові різниці між балансовою вартістю активу чи зобов'язання в балансі та їх податковою базою.

Амортизація основних засобів Товариства нараховується прямолінійним методом. Амортизація основних засобів починається, коли він стає придатним для використання, тобто коли він доставлений до місця розташування та приведений у стан, у якому він придатний до експлуатації.

Амортизація активу з права користування об'єктом оренди нараховується Товариством протягом періоду очікуваного використання активу. Періодом очікуваного використання активу є строк оренди. Амортизації активу з права користування об'єктом оренди нараховується прямолінійним методом.

Протягом 2025 року Товариство здійснювало діяльність в одному географічному та бізнес сегменті. Товариство є товариством з обмеженою відповідальністю, інструменти власного капіталу Товариства не обертаються на відкритому ринку. Також Товариство не планує випуск фінансових інструментів на відкритий ринок. Додаток до річної фінансової звітності "Інформація за сегментами" не готувався.

Фінансові витрати	2025 рік	2024 рік
Фінансові витрати (нарахування відсотків за орендним зобов'язанням)	11	29
Всього фінансові витрати	11	29

До складу фінансових інструментів Товариства входять: - фінансові активи (торговельна дебіторська заборгованість, грошові кошти та їх еквіваленти, інвестиції в акції інших підприємств) та - фінансові зобов'язання (поточна кредиторська заборгованість, інші поточні зобов'язання). За вимогами МСФЗ 9 оцінка фінансових інструментів поділяється на первісну (на дату їх визнання) і подальшу. Класифікацію ж фінансових інструментів проводять у момент визнання, але залежно від їх подальшої оцінки.

Адміністративні витрати	2025 рік	2024 рік
- матеріальні витрати	18	34
- витрати на оплату праці	1 918	1 001
- відрахування на соціальні заходи	377	200
- амортизація основних засобів та нематеріальних активів	134	131
- послуги з навчання - комплаєнс в небанківських  фінансових  установах	5	-
- аудиторські послуги	55	50
- членські внески до УАІБ	48	42
- нотаріальні послуги	8	-
- комунальні  послуги	36	36
- послуги Зберігача	7	1
- послуги Торговця	-	-
- послуги Банку	14	6
- витрати на інформаційні послуги ,щодо подання звітності	6	5
- інформаційно-консультаційні  послуги	14	18
- витрати  на  зв'язок	10	7
- послуги  з інформатизації	19	17
- інші витрати з забезпечення діяльності КУА	20	20
Всього адміністративних витрат	2689	1 568

Кількість працівників станом на 31 грудня  2025р. складає 12 осіб, на  31 грудня 2024р. - 3 осіб.

       Управлінського персонал Товариства:

      - директор  Товариства;

      - внутрішній  аудитор Товариства

Операції з пов'язаними фізичними особами, а саме з керівником Товариства і внутрішнім аудитором здійснювалися в звітному  періоді   лише в рамках виконання трудових відносин - виплати заробітної плати  

Станом на 31.12.2025 р. та  31.12.2024р. зареєстрований статутний капітал Товариства складає 7 050 тис.. грн, сформований в повному обсязі виключно грошовими коштами. Сформований статутний капітал відповідає установчим документам та є рівним встановленому нормативу, що вимагається законодавством.

Станом на 31  грудня  2025р.  та 31 грудня 2024 року учасниками Товариства були:

Вартість чистих активів = Власний капітал= Активи -Зобовязання станом на 31.12.2025 р. та складає 7 493 тис. грн.

На звітну дату Товариство не має непоточних активів, утриманих для продажу та припиненої діяльності.

Протягом звітного періоду Товариство отримало прибуток- 109 тис. грн. Протягом 2024 року Товариство отримало прибуток - 75 тис. грн .

За підсумками фінансово-господарської діяльності у звітному  періоді  Товариство отримало прибуток у розмірі  109 тис. грн.

Резервний капітал у звітному періоді  зазнав змін. У звітному  періоді   Товариство  відповідно до вимог  законодавства  та  рішення Загальних Зборів Учасників ТОВ "КУА "ХЕДЖ ІНВЕСТ" від 22 квітня 2025 року (Протокол №22/04/2025) сформувало резервний капітал 5 (п'ять) відсотків  від суми чистого прибутку, отриманого за результатами діяльності підприємства у 2024 році, в сумі  4 тис. грн. Станом  на  31 грудня  2025 року  резервний капітал  становить 17 тис. грн.

Сума    нерозподіленого  прибутку  станом  на  31.12.2025 року, щозалишилася   після  здійснення  відрахування  у  резервний  капітал  складає 426 тис. грн.

За підсумками фінансово-господарської діяльності у 2024 році Товариство отримало прибуток у розмірі 75 тис. грн. Резервний капітал у 2024 році зазнав змін. У 2024  році   Товариство  відповідно до вимог  законодавства  та  рішення Загальних Зборів Учасників ТОВ "КУА "ХЕДЖ ІНВЕСТ" від 08 квітня 2024 року (Протокол №08/04/2024) сформувало резервний капітал 5 (п'ять) відсотків  від суми чистого прибутку ,отриманого за результатами діяльності підприємства у 2023 році, в сумі   5 тис. грн. Станом  на  31 грудня  2024 року  резервний капітал  становить 13 тис. грн. Сума  залишку  нерозподіленого  прибутку  станом  на  31.12.2024 року, що  залишилася   після  здійснення  відрахування  у  резервний  капітал  складає 321 тис. грн.

Станом на 31.12.2025р. та  31.12.2024 р. Товариство не має обмежених до використання грошових коштів та їх еквівалентів.

Торговельна кредиторська заборгованість та інші поточні нефінансові зобов'язання

Поточні зобов'язання  без урахування зобов'язань по оренді мають наступний склад :

                                                                                                                                                                                                      тис. грн.

Заборгованість  з простроченим строком позовної давності відсутня.

Станом  на 31 грудня  2025 року  та  31 грудня  2024 року  кредиторська  заборгованість   Товариства  перед  пов'язаними   особами  відсутня.  

Дебіторська заборгованість

Визнання та оцінка реальності дебіторської заборгованості проводились відповідно до МСФЗ 9 "Фінансові інструменти". Дебіторська заборгованість з деталізацією за кожною групою для розуміння звітності користувачами є наступний склад :

                                                                                                                                                                                  тис.грн.

Дебіторська заборгованість Товариства є короткострокою і не має забезпечення. Прострочена дебіторська заборгованість відсутня. Короткострокову дебіторську заборгованість Товариство оцінює за амортизованою вартістю, якщо вплив дисконтування є суттєвим.

Щодо дебіторської заборгованості за  управління  активами  інститутів  спільного  інвестування, то вона врахована за договірною вартістю, оскільки вплив дисконтування не є суттєвим враховуючи короткі терміни її погашення (зазвичай в межах 1 місяця).

Щодо дебіторської заборгованості за  наданою фінансовою допомогою (безвідсоткова заборгованість), то вона врахована за номінальною (договірною) вартістю, оскільки вплив дисконтування не є суттєвим (відхилення приведеної вартості від номінальної не перевищує 10%) враховуючи короткі терміни її погашення.

Щодо  іншої дебіторської  заборгованості Товариство  проводить аналіз  та  оцінку рівня кредитного ризику  за  кожним фінансовим інструментом з використанням індивідуального підходу. Станом на 31.12.2025 року відсутні конкретні факти щодо ризику непогашення заборгованості, конкретним дебітором.

Основи оцінки, застосована при складанні фінансової звітності

Ця фінансова звітність підготовлена на основі історичної собівартості та справедливої вартості або амортизаційної собівартості окремих фінансових інструментів відповідно до МСФЗ 9 "Фінансові інструменти". Оцінка справедливої вартості здійснюється з використанням методів оцінки фінансових інструментів, дозволених МСФЗ 13 "Оцінки за справедливою вартістю". Такі методи оцінки включають використання справедливої вартості як ціни, яка була б тримана за продаж активу, або сплачена за передачу зобов'язання у звичайній операції між учасниками ринку на дату оцінки. Зокрема, використання біржових котирувань або даних про поточну ринкову вартість іншого аналогічного за характером інструменту, аналіз дисконтованих грошових потоків або інші моделі визначення справедливої вартості. Передбачувана справедлива вартість фінансових активів і зобов'язань визначається з використанням наявної інформації про ринок і відповідних методів оцінки.

Основа формування облікових політик

Облікові політики - конкретні принципи, основи, домовленості, правила та практика, застосовані суб'єктом господарювання при складанні та поданні фінансової звітності. МСФЗ наводить облікові політики, які, за висновком РМСБО, дають змогу скласти таку фінансову звітність, яка міститиме доречну та достовірну інформацію про операції, інші події та умови, до яких вони застосовуються. Такі політики не слід застосовувати, якщо вплив їх застосування є несуттєвим.

Облікова політика Товариства розроблена та затверджена керівництвом Товариства відповідно до вимог МСБО 8 "Облікові політики, зміни в облікових оцінках та помилки" та інших чинних МСФЗ.

Інформація про зміни в облікових політиках

Товариство обирає та застосовує свої облікові політики послідовно для подібних операції, інших події або умов, якщо МСФЗ конкретно не вимагає або не дозволяє визначення категорії статей, для яких інші політики можуть бути доречними.

Відповідно до параграфу 14 МСБО 8 Товариство змінює облікову політику, тільки якщо така зміна:

-вимагається МЗФЗ;

-приводить до того, що фінансова звітність надає достовірну та доречнішу інформацію про вплив операцій, інших подій або умов на фінансовий стан, фінансові результати діяльності або грошові потоки Товариства

Однакові політики застосовуються протягом кожного періоду та в проміжок часу від одного періоду до іншого, щоб користувачі фінансової звітності мали змогу порівняти фінансову звітність Товариства через якийсь час для визначення тенденцій у фінансову стані, фінансових результатах діяльності та грошових потоках.

Облікова політика КУА, застосовувана в 2025 році відповідає обліковій політиці попереднього фінансового періоду та враховує зміни, внесені в МСФЗ з 01.01.2025 року.

Товариство не визнає умовні зобов'язання в звіті про фінансовий стан Товариства. Інформація про умовне зобов'язання розкривається, якщо можливість вибуття ресурсів, які втілюють у собі економічні вигоди, не є віддаленою. Товариство не визнає умовні активи. Стисла інформація про умовний актив розкривається, коли надходження економічних вигід є ймовірним.

Товариство припиняє визнання фінансового активу тоді й лише тоді, коли:

(а) спливає  строк  дії  договірних  прав  на  грошові  потоки  від  такого фінансового активу; або

(б) він передає фінансовий актив і таке передавання відповідає критеріям для припинення визнання.      

Дивіденди визнаються доходом лише у разі, якщо :

- право Товариства на одержання виплат за дивідендами встановлено;
- є ймовірність, що економічної вигоди, пов'язані з дивідендами, найдуть до Товариства;
- суму дивідендів можна достовірно оцінити.

Товариство веде облік виплат персоналу відповідно до МСБО 19 "Виплати працівникам".

До виплат персоналу належать:

- заробітна плата (основна та додаткова);
- виплата за невідпрацьований час;
- премії та інші заохочувальні виплати;
- виплати при звільненні;
- інші виплати.

Облік заробітної плати ведеться в розрізі кожного працівника. Товариство проводить нарахування заробітної плати двічі на місяць. Товариство не має жодних інших зобов'язань за виплатами після звільнення працівників або інших істотних виплат, які потребують нарахування.

Витрати - зменшення активів або збільшення зобов'язань, наслідком якого є зменшення власного капіталу, крім як унаслідок здійснення розподілу держателів вимог до власного капіталу.

Визнання витрат відбувається одночасно з:

(i) первісним визнанням зобов'язання чи збільшенням балансової вартості зобов'язання; або

(ii) припиненням визнання активу чи зменшенням балансової вартості активу.

Облік  витрат, пов'язаних із фінансово - господарською  діяльністю  підприємства, для  складання  фінансової звітності ведеться  за  видами  діяльності.

Витрати  класифікуються  за  :

При оцінці фінансових активів за справедливою вартістю Товариство використовує встановлені МСФЗ 13 "Оцінка справедливої вартості" такі рівні ієрархії справедливої вартості відповідно до вимог:

1 рівень ієрархії - це ціни котирування (нескориговані) на активних ринках на ідентичні активи або зобов'язання, до яких суб'єкт господарювання може мати доступ на дату оцінки та спостережувані;

2 рівень ієрархії - вхідні дані (окрім ціни котирування, віднесених до 1-го рівня), які можна спостерігати для активу чи зобов'язання, прямо або опосередковано;

3 рівень ієрархії - це вхідні дані для активу чи зобов'язання, яких немає у відкритому доступі.

Товариство класифікує фінансові активи як такі, що оцінюються у подальшому або за амортизованою собівартістю, або за справедливою вартістю на основі обох таких чинників:

а) моделі бізнесу суб'єкта господарювання для управління фінансовими активами; та

б) характеристик контрактних грошових потоків фінансового активу.

Товариство визнає такі категорії фінансових активів:

- фінансові активи, що оцінюються за справедливою вартістю, з відображенням результату переоцінки у прибутку або збитку;
- фінансові активи, які оцінюються за амортизованою собівартістю, якщо метою утримання такого активу (тобто бізнес-моделлю) є отримання передбачених договором потоків грошових коштів (виключно основної суми та процентів).

Фінансові активи, що оцінюються за амортизованою собівартістю

Фінансовий актив оцінюється за амортизованою собівартістю, якщо він придбавається з метою одержання договірних грошових потоків і договірні умови фінансового активу генерують грошові потоки, котрі є суто виплатами основної суми та процентів на непогашену частку основної суми.

До фінансових активів, що оцінюються за амортизованою собівартістю, Товариство відносить облігації (утримувані до погашення), грошові кошти на поточному рахунку, депозити, дебіторську заборгованість, у тому числі позики, та векселі (утримувані до погашення).

Після первісного визнання Товариство оцінює їх за амортизованою собівартістю, застосовуючи метод ефективного відсотка.

Застосовуючи аналіз дисконтованих грошових потоків, Товариство використовує одну чи кілька ставок дисконту, котрі відповідають переважаючим на ринку нормам доходу для фінансових інструментів, які мають в основному подібні умови і характеристики, включаючи кредитну якість інструмента, залишок строку, протягом якого ставка відсотка за контрактом є фіксованою, а також залишок строку до погашення основної суми та валюту, в якій здійснюватимуться платежі. Поточну дебіторську заборгованість без встановленої ставки відсотка Товариство оцінює за сумою первісного рахунку-фактури, якщо вплив дисконтування є несуттєвим.

Товариство оцінює станом на кожну звітну дату резерв під збитки за фінансовим інструментом у розмірі, що дорівнює:

- 12-місячним очікуваним кредитним збиткам у разі, якщо кредитний ризик на звітну дату не зазнав значного зростання з моменту первісного визнання;

- очікуваним кредитним збиткам за весь строк дії фінансового інструменту, якщо кредитний ризик за таким фінансовим інструментом значно зріс із моменту первісного визнання.

У випадку фінансових активів кредитним збитком є теперішня вартість різниці між договірними грошовими потоками, належними до сплати на користь Товариства за договором; і грошовими потоками, які Товариство очікує одержати на свою користь.

Станом на кожну звітну дату Товариство оцінює, чи зазнав кредитний ризик за фінансовим інструментом значного зростання з моменту первісного визнання. При виконанні такої оцінки Товариство замість зміни суми очікуваних кредитних збитків використовує зміну ризику настання дефолту (невиконання зобов'язань) протягом очікуваного строку дії фінансового інструмента. Для виконання такої оцінки Товариствоовариствоі 5..5.10)д: "ового активу  ться поняттяія яка використовується порівнює ризик настання дефолту (невиконання зобов'язань) за фінансовим інструментом станом на звітну дату з ризиком настання дефолту за фінансовим інструментом станом на дату первісного визнання, і враховує при цьому обґрунтовано необхідну та підтверджувану інформацію, що є доступною без надмірних витрат або зусиль, і вказує на значне зростання кредитного ризику з моменту первісного визнання.

Товариство може зробити припущення про те, що кредитний ризик за фінансовим інструментом не зазнав значного зростання з моменту первісного визнання, якщо було з'ясовано, що фінансовий інструмент має низький рівень кредитного ризику станом на звітну дату.

У випадку фінансового активу, що є кредитно-знеціненим станом на звітну дату, але не є придбаним або створеним кредитно-знеціненим фінансовим активом, Товариство оцінює очікувані кредитні збитки як різницю між валовою балансовою вартістю активу та теперішньою вартістю очікуваних майбутніх грошових потоків, дисконтованою за первісною ефективною ставкою відсотка за фінансовим активом. Будь-яке коригування визнається в прибутку або збитку як прибуток або збиток від зменшення корисності.

Визнання та оцінка фінансових інструментів

Товариство визнає фінансовий актив або фінансове зобов'язання у фінансовій звітності відповідно до МСФЗ, коли і тільки коли воно стає стороною контрактних положень щодо фінансового інструмента. Операції з придбання або продажу фінансових інструментів визнаються із застосуванням обліку за датою розрахунку.

За строком виконання фінансові активи та фінансові зобов'язання поділяються на поточні (зі строком виконання зобов'язань до 12 місяців) та довгострокові (зі строком виконання зобов'язань більше 12 місяців).

Товариство класифікує фінансові активи як такі, що оцінюються у подальшому або за амортизованою собівартістю, або за справедливою вартістю на основі обох таких чинників:

а) моделі бізнесу суб'єкта господарювання для управління фінансовими активами; та

б) характеристик контрактних грошових потоків фінансового активу.

Товариство визнає такі категорії фінансових активів:

-фінансові активи, що оцінюються за справедливою вартістю, з відображенням результату переоцінки у прибутку або збитку;

-фінансові активи, які оцінюються за амортизованою собівартістю, якщо метою утримання такого активу (тобто бізнес-моделлю) є отримання передбачених договором потоків грошових коштів (виключно основної суми та процентів).

Товариство визнає такі категорії фінансових зобов"язань:

- фінансові зобов'язання, які оцінюються за амортизованою собівартістю;

- фінансові зобов'язання, які оцінюються за справедливою вартістю.

Фінансові активи, що оцінюються за справедливою вартістю через прибуток або збиток

Після первісного визнання Товариство оцінює їх за справедливою  вартістю. Результати від зміни справедливої вартості цих фінансових активів визнаються через прибуток або збиток.

При оцінці справедливої вартості активів застосовуються методи оцінки вартості, які відповідають обставинам та для яких є достатньо даних, щоб оцінити справедливу вартість, максимізуючи використання доречних відкритих даних та мінімізуючи використання закритих вхідних даних.

Фінансові активи, що оцінюються за амортизованою собівартістю

Фінансовий актив оцінюється за амортизованою собівартістю, якщо він придбавається з метою одержання договірних грошових потоків і договірні умови фінансового активу генерують грошові потоки, котрі є суто виплатами основної суми та процентів на непогашену частку основної суми.

До фінансових активів, що оцінюються за амортизованою собівартістю, Товариство відносить облігації (утримувані до погашення), грошові кошти на поточному рахунку, депозити, дебіторську заборгованість, у тому числі позики, та векселі (утримувані до погашення).

До фінансових активів, що оцінюються за справедливою вартістю, з відображенням результату переоцінки у прибутку або збитку, Товариство відносить інвестиції в  інструменти капіталу - акції та паї (частки) господарських товариств,  облігації, щодо яких має намір продати  протягом  операційного  циклу.

Після первісного визнання Товариство оцінює їх за справедливою  вартістю. Результати від зміни справедливої вартості цих фінансових активів визнаються через прибуток або збиток.

При оцінці справедливої вартості активів застосовуються методи оцінки вартості, які відповідають обставинам та для яких є достатньо даних, щоб оцінити справедливу вартість, максимізуючи використання доречних відкритих даних та мінімізуючи використання закритих вхідних даних.

При оцінці фінансових активів за справедливою вартістю Товариство використовує встановлені МСФЗ 13 "Оцінка справедливої вартості" такі рівні ієрархії справедливої вартості відповідно до вимог:

1 рівень ієрархії - це ціни котирування (нескориговані) на активних ринках на ідентичні активи або зобов'язання, до яких суб'єкт господарювання може мати доступ на дату оцінки та спостережувані;

2 рівень ієрархії - вхідні дані (окрім ціни котирування, віднесених до 1-го рівня), які можна спостерігати для активу чи зобов'язання, прямо або опосередковано;

3 рівень ієрархії - це вхідні дані для активу чи зобов'язання, яких немає у відкритому доступі.

Справедлива вартість фінансових інструментів, торгівля якими здійснюється на активних ринках на кожну звітну дату, визначається виходячи з ринкових котирувань або котирувань дилерів (котирування на покупку для довгих позицій і котирування на продаж для коротких позицій), без вирахування витрат по угод (1 -й рівень ієрархії).

Справедлива вартість інструменту капіталу, визначена за 1-м рівнем ієрархії ,надалі називається "ринкова вартість".

Справедлива вартість інструментів капіталу, що перебувають у біржових списках організаторів торгівлі та вартість яких на дату оцінки не може бути визначена як ринкова, але ринкова вартість на дату,що передує даті оцінки не більше ніж на 365 днів дорівнює останній ринковій вартості (2 -й рівень ієрархії - не активний ринок).

Для фінансових інструментів, торгівля якими не здійснюється на активному ринку, справедлива вартість визначається шляхом застосування відповідної методики оцінки, як вимагається МСФЗ 9 та МСФЗ 13, на кінець кожного звітного періоду. Такі методики можуть включати використання цін нещодавно проведених на комерційній основі угод, використання поточної справедливої вартості аналогічних інструментів; аналіз грошових потоків або інші моделі оцінки.

Товариство при  оцінці інструментів  капіталу,у тому числі   паїв/часток в господарські товариства, які не мають біржового курсу ,застосовує оціночні  методи відповідно до  МСФЗ 13 "Оцінка  справедливої вартості" з використанням  максимально  можливих  вхідних даних.

Справедлива вартість інвестиційних сертифікатів, які не мають біржового курсу, дорівнює вартості одного сертифіката, розрахованого відповідно до законодавства, що регулює діяльність інститутів спільного інвестування у разі якщо таку вартість можна отримати.

Справедлива  вартість  облігацій  внутрішньої державної  позики (ОВДП) з  урахуванням  накопиченого  купонного  доходу, у валюті номіналу, оцінюється, виходячи  із даних Національного  банку  України.

При проведенні  переоцінки фінансових  інвестицій, у  тому  числі  корпоративних  прав, для  визначення  справедливої  вартості  залучається суб'єкт оціночної  діяльності або  оцінювач  у  таких  випадках :

- при первісному  визнанні  фінансових  інвестицій за  вартістю, що  має  відхилення  від  вартості  придбання  понад  100 відсотків у бік збільшення;
-  при здійсненні  подальшої  оцінки фінансових  інвестицій ,якщо  сумарне значення  відхилення  справедливої  вартості  протягом  року  від  попередньої  балансової вартості  /вартості  придбання  становить  понад 100 відсотків у бік збільшення.

Справедлива вартість інструментів капіталу ,що складаються з акцій, інвестиційних сертифікатів, обіг яких зупинено, або паїв/часток господарських товариств , власний капітал яких дорівнює нулю або є від'ємним та щодо яких розпочато процедуру банкротства, дорівнює нулю.

Фінансові активи, що оцінюються за справедливою вартістю через прибуток або збиток, враховуються у Звіті про фінансовий стан за справедливою вартістю, а зміни справедливої вартості визнаються у Звіті про сукупний дохід.

Функціональною валютою є національна валюта України - гривня.

На кожну звітну дату Товариство оцінює, чи є якась ознака того, що корисність активу може зменшитися. Товариство зменшує балансову вартість активу до суми його очікуваного відшкодування, якщо і тільки якщо сума очікуваного відшкодування активу менша від його балансової вартості. Таке зменшення негайно визнається в прибутках чи збитках, якщо актив не обліковують за переоціненою вартістю згідно з МСБО 16. Збиток від зменшення корисності, визнаний для активу (за винятком гудвілу) в попередніх періодах, Товариство сторнує, якщо і тільки якщо змінилися попередні оцінки, застосовані для визначення суми очікуваного відшкодування. Після визнання збитку від зменшення корисності амортизація основних засобів (нематеріальних активів)коригується в майбутніх періодах з метою розподілення переглянутої балансової вартості необоротного активу насистематичній основі протягом строку корисного використання.

Мета встановлення вимог щодо зменшення корисності полягає у визнанні очікуваних кредитних збитків за весь строк дії за всіма фінансовими інструментами що оцінюються за амортизованою вартістю , за якими відбулося значне зростання кредитного ризику з моменту первісного визнання з урахуванням усієї обґрунтовано необхідної та підтверджувальної інформації, включаючи прогнозну інформацію,шляхом визнання резерву під збитки для очікуваних кредитних збитків.

Загальний підхід - модель оцінки очікуваних кредитних збитків (стадії життєвого циклу) наступний :

Для  розрахунку  резерву  під очікувані  збитки на  дату  балансу  по  дебіторської заборгованості  за  управління  активами  ІСІ, Товариство  застосовує  спрощений підхід. Спрощений підхід ґрунтується на застосуванні матричного методу, при якому показники імовірності дефолту боржника та очікуваного рівня збитків агреговані у єдиний коефіцієнт - фактор збитковості.

Для грошових коштів (у безготівковій формі на поточних та депозитних рахунка), Товариство застосовує рейтингову модель оцінки очікуваних кредитних збитків:  

Очікувані кредитні збитки відображають власні очікування Товариства щодо кредитних збитків.

Витрати з податку на прибуток являють собою суму витрат з поточного податку. Поточний податок визначається як сума податків на прибуток, що підлягають сплаті (відшкодуванню) щодо оподаткованого прибутку (збитку) за звітний період. Поточні витрати Товариства за податками розраховуються з використанням податкових ставок, чинних (або в основному чинних) на дату балансу.

Відстрочений податок розраховується за балансовим методом обліку зобов'язань та являє собою податкові активи або зобов'язання, що виникають у результаті тимчасових різниць між балансовою вартістю активу чи зобов'язання в балансі та їх податковою базою.

Відстрочені податкові зобов'язання визнаються, як правило, щодо всіх тимчасових різниць, що підлягають оподаткуванню. Відстрочені податкові активи визнаються з урахуванням імовірності наявності в майбутньому оподатковуваного прибутку, за рахунок якого можуть бути використані тимчасові різниці, що підлягають вирахуванню. Балансова вартість відстрочених податкових активів переглядається на кожну дату й зменшується в тій мірі, у якій більше не існує ймовірності того, що буде отриманий оподаткований прибуток, достатній, щоб дозволити використати вигоду від відстроченого податкового активу повністю або частково.

Відстрочений податок розраховується за податковими ставками, які, як очікується, будуть застосовуватися в періоді реалізації відповідних активів або зобов'язань. Товариство визнає поточні та відстрочені податки як витрати або дохід і включає в прибуток або збиток за звітний період, окрім випадків, коли податки виникають від операцій або подій, які визнаються прямо у власному капіталі або від об'єднання бізнесу.

Товариство визнає поточні та відстрочені податки у капіталі, якщо податок належить до статей, які відображено безпосередньо у власному капіталі в тому самому чи в іншому періоді.

Товариство звертає увагу, що відповідно до ст. 134.1.1 Податкового кодексу прибуток із джерелом походження з України та за її межами визначається шляхом коригування (збільшення або зменшення) фінансового результату до оподаткування (прибутку або збитку) , визначеного у фінансової звітності підприємства відповідно до міжнародних стандартів фінансової звітності, на різниці , які виникають відповідно до положень Податкового кодексу.

Визнання, оцінка та облік нематеріальних активів здійснюється у відповідності з МСБО 38 "Нематеріальні активи" з урахуванням зазначених в цьому Положенні застережень.

Придбані (створені) нематеріальні активи визнаються за первісною вартістю, яка складається з вартості придбання та витрат, що безпосередньо належать до придбання або доведення об'єкту до робочого стану. Одиницею обліку є окремий об'єкт нематеріальних активів, який в повній мірі відповідає вимогам щодо визнання ресурсу активом.

Наступні витрати, пов'язані з поліпшенням нематеріальних активів, капіталізуються тільки в тому випадку, якщо вони збільшують майбутні економічні вигоди, пов'язані з тим об'єктом, до якого ці витрати відносяться.

Нематеріальні активи обліковуються за первісною вартістю (собівартістю) за вирахуванням будь - якої накопиченої амортизації та будь - яких накопичених збитків від зменшення корисності.

Амортизація окремого об'єкта нематеріальних активів розраховується із застосуванням прямолінійного методу, виходячи зі строку корисного використання об'єкта.

Нематеріальні активи, які виникають у результаті договірних або інших юридичних прав, амортизуються протягом терміну чинності цих прав. Нематеріальні активи, щодо яких не встановлений строк корисного використання не підлягають амортизації.

 Витрати на амортизацію нематеріальних активі в відображаються в витратах звітного періоду щомісячно.

Визнання

На дату початку оренди Товариство як орендар визнає актив у формі права користування та зобов'язання з оренди.

Товариство визначає строк оренди,як невідмовний період оренди разом з обома такими періодами:

а) періодами, які охоплюється можливістю продовження оренди у випадку,якщо орендар обґрунтовано впевнений у тому, що він реалізує таку можливість; та

б) періодами, які охоплюється можливістю припинити дію оренди, якщо орендар обґрунтовано впевнений у тому, що вин не реалізує таку можливість.

Вимоги параграфів 22-49 МСФЗ 16 "Оренда" не застосовуються Товариством до обліку оренди за двома критеріями:

- оренда є короткостроковою; та
- оренда, в якій базовий актив має низьку вартість. Товариство розглядає можливість визнавати малоцінним об'єкти оренди, справедлива вартість яких у новому стане складає менше 80 000,00 грн.

По договорам з такими активами, в момент укладання договору оренди активи та зобов'язання не визнаються . Товариство визнає орендні платежі, пов'язані з такою орендою, як витрати на прямолінійній основі протягом строку оренди.

Первісна оцінка активу в формі права користування.

Товариство на дату початку оренди оцінює і визнає на балансі актив у формі права користування за первісною вартістю, що включає:

- величину первісної оцінки зобов'язання з оренди;
- орендні платежі на дату початку оренди або до такої дати за вирахуванням отриманих  стимулюючих платежів з оренди;
- будь-які початкові прямі витрати, понесені орендарем, включаючи мотиваційні виплати при укладанні договорів оренди з фізичними особами;
- оцінку витрат, які будуть понесені при демонтажі і переміщенні базового активу, відновленні ділянки, на якому він розташовується, або відновлення базового активу до стану, яке вимагається згідно з умовами оренди, за винятком випадків, коли такі витрати понесені для виробництва запасів.

Товариство такі витрати визнає у складі первісної вартості активу в формі права користування в момент виникнення у неї зобов'язання щодо таких витрат.

Первісна оцінка зобов'язань.

На дату початку оренди Товариство оцінює зобов'язання з оренди з поступовим зниженням вартості орендних платежів, які ще не здійснені на цю дату. Орендні платежі дисконтуються з використанням процентної ставки, закладеної в договорі оренди, якщо така ставка може бути легко визначена. Якщо таку ставку визначити неможливо, на дату визнання зобов'язання з оренди, Товариство  використовує середньозважені  ринкові  ставки  за новими кредитами резидентам  у розрізі  регіонів, видів валют і строків погашення. Інформація, що використана для  визначення ринкових ставок одержана з офіційного сайту НБУ за посиланням  https://bank.gov.ua/statistic/sector-financial/data-sector-financial#2fs, розділ "Кредити та  депозити  у  розрізі регіонів".

На дату початку оренди орендні платежі, які включаються в оцінку зобов'язань з оренди,складаються з:

- фіксованих платежів за вирахуванням будь-яких стимулюючих платежів з оренди до отримання;
- змінних орендних платежів, які залежать від індексу або ставки, початкове оцінені з використанням індексу або ставки на дату початку оренди;

- суми гарантованої ліквідаційної вартості;

Якщо договір оренди передбачає щорічну індексацію на індекс інфляції, то Товариство не враховує цей фактор при обчисленні теперішньої вартості орендних зобов'язань ,а розглядає таку зміну в останній день року, за який проводиться індексація як модифікацію договору.

Подальша оцінка активу в формі права користування.

Після дати початку оренди Товариство оцінює актив у формі права користування із застосуванням моделі обліку за первісною вартістю. Товариство застосовує до будь - яких активів в формі права користування модель собівартості.

Для застосування моделі обліку за первісною вартістю Товариство оцінює актив у формі права користування за первісною вартістю за вирахуванням накопиченої амортизації та накопичених збитків від знецінення з коригуванням на переоцінку зобов'язання по оренді в результаті перегляду (індексації) орендної плати.

Товариство амортизує актив у формі права користування починаючи від дати визнання до більш ранньої з наступних дат: кінець місяця закінчення терміну корисного використання базового активу, що передано в оренду, кінець місяця, в якому припиняється визнання активу в формі права користування, або місяця закінчення строку оренди.

Подальша оцінка зобов'язань.

Товариство після дати початку оренди оцінює розрахунки по оренді наступним чином:

* збільшуючи балансову вартість для відображення відсотків по зобов'язанням з оренди;

* зменшуючи балансову вартість для відображення здійснених орендних платежів;

* переоцінюючи балансову вартість для відображення переоцінки або модифікації договорів оренди, або для відображення переглянутих в договірному порядку фіксованих орендних платежів.

Відсотки за зобов'язаннями з оренди в кожному періоді протягом терміну оренди визнаються в сумі, яка розраховується з незмінної періодичної процентної ставки на залишок зобов'язання з оренди через використання субрахунку для відображення поточної частини орендних зобов'язань.

Після дати початку оренди Товариство визнає в фінансових витратах (за винятком випадків, коли витрати включаються до балансової вартості іншого активу з використанням інших чинних стандартів) відсотки по зобов'язанням з оренди, а змінні орендні платежі, не включені в оцінку зобов'язання з оренди - у собівартості, адміністративних чи збутових витратах залежно від цільового використання активів аналогічно до витрат з амортизації активів з права користування. Витрати по змінним платежами визнаються в періоді, в якому настає подія або умова, що призводить до здійснення таких платежів.

Чергові виплати з орендної плати відображаються через окремий субрахунок поточних розрахунків за довгостроковими зобов'язаннями.

Переоцінка зобов'язань.

Товариство після дати початку оренди переоцінює зобов'язання з оренди лише якщо відбулася модифікація договору оренди, у тому числі:

- зміна розміру орендних платежів;

- зміна строку дії договору оренди;

- зміна предмету оренди;

- зміна порядку розрахунків за договором оренди (строки або черговість виплат);

- зміна планів Товариства щодо строків використання базового активу за погодженням з Орендодавцем;

- у інших випадках, передбачених МСФЗ 16, законом чи договором, коли змінюється балансова оцінка (приведена вартість) орендних платежів за договором.

Подання у звітності

У звіті про рух грошових коштів Товариство класифікує :

- грошові платежі щодо відсотків по зобов'язанням з оренди із застосуванням вимог МСБО 7 "Звіт про рух грошових коштів" для сплачених відсотків у операційній або інвестиційній діяльності залежно від цільового використання активу;
- платежі по короткострокової оренді, платежі по оренді активів з низькою вартістю і змінні орендні платежі не включені в оцінку зобов'язання по оренді в складі операційної діяльності.

Запаси оцінюються за найменшою з двох величин : вартістю придбання або чистою вартістю реалізації. Оцінка вибуття запасів проводитися методом FIFO, яка визначається за формулою - "перше надходження - перший видаток".

Фінансові активи та зобов'язання згортаються, якщо Товариство має юридичне право здійснювати залік визнаних у балансі сум і має намір або зробити взаємозалік, або реалізувати актив та виконати зобов'язання одночасно.

Товариство визнає матеріальний об'єкт основним засобом, якщо він утримується з метою використання їх у процесі своєї діяльності, надання послуг, або для здійснення адміністративних і соціально-культурних функцій, очікуваний строк корисного використання (експлуатації) яких більше одного року та вартість яких дорівнює або більше 6 000 грн. (суттєва вартість).

Відповідно  до МСБО 16 "Основні засоби"  об'єкти основних засобів Товариство обліковує за  моделлю собівартості,  а саме собівартість  мінус будь-яка накопичена амортизація та будь-які накопичені збитки від зменшення корисності. Сума накопиченої амортизації на дату переоцінки виключається з валової балансової вартості активу та чистої суми, перерахованої до переоціненої суми активу. Дооцінка, яка входить до складу власного капіталу, переноситься до нерозподіленого прибутку, коли припиняється визнання відповідного активу.

Необоротні матеріальні  активи, які утримуються Товариством для  використання  у  процесі  своєї діяльності або  для  адміністративних  цілей, використовуватимуться , за  очікуванням , протягом  більше  одного  року і  первісна вартість яких є нижчою за встановлену межу, до 6 000 грн. (не суттєва  вартість) не визнаються активами та списуються на витрати поточного періоду, у момент введення в експлуатацію.

Встановлені терміни використання об'єктів основних засобів:

Забезпечення визнаються, коли Товариство має теперішню заборгованість (юридичну або конструктивну) внаслідок минулої події, існує ймовірність (тобто більше можливо, ніж неможливо), що погашення зобов'язання вимагатиме вибуття ресурсів, котрі втілюють у собі економічні вигоди, і можна достовірно оцінити суму зобов'язання.

Товариство також створює резерв витрат на оплату щорічних (основних та додаткових) відпусток. Розрахунок такого резерву здійснюється на підставі правил Облікової політики Товариства. Розмір створеного резерву оплати відпусток підлягає інвентаризації на кінець року. Розмір відрахувань до резерву відпусток, включаючи відрахування на соціальне страхування з цих сум, розраховуються виходячи з кількості днів фактично невикористаної працівниками відпустки та їхнього середньоденного заробітку на момент проведення такого розрахунку. Також можуть враховуватися інші об'єктивні фактори, що впливають на розрахунок цього показника. У разі необхідності робиться коригуюча проводка в бухгалтерському обліку згідно інвентаризації резерву відпусток.

Товариство визнає дохід від надання послуг, коли (або у міру того, як) воно задовольняє зобов'язання щодо виконання, передаючи обіцяну послугу (тобто актив) клієнтові. Актив передається, коли (або у міру того, як) клієнт отримує контроль над таким активом.

При визначені вартості винагороди від управління активами Товариство відповідно до МСФЗ 15 використовує метод оцінювання за результатом. До методу оцінювання за результатом належить, зокрема, аналіз виконання, завершеного на сьогоднішній день, оцінки досягнутих результатів. Враховуючи принцип професійного скептицизму для змінної вартості винагороди розрахунок доходу здійснюється на кінець кожного місяця.

Результат визначення розміру винагороди по управлінню активами оформлюється актом виконаних робіт, в якому відображається розрахунок (оцінка) досягнутих результатів на звітну дату.

  Дохід від продажу фінансових активів визнається у прибутку або збитку в разі задоволення всіх наведених далі умов:

а) Товариство передає договірні права на одержання грошових потоків від такого фінансового активу;

б) Товариство передало покупцеві ризики та переваги на одержання грошових потоків від такого фінансового активу;

в) за Товариством не залишається ані подальша участь управлінського персоналу у формі, яка зазвичай пов'язана з володінням, ані ефективний контроль за проданими фінансовими інструментами, інвестиційною нерухомістю або іншими активами;

г) суму доходу можна достовірно оцінити;

д)ймовірно, що до Товариства надійдуть економічні вигоди, пов'язані з операцією;

та

е) витрати, які були або будуть понесені у зв'язку з операцією, можна достовірно оцінити.

Дохід від надання послуг відображається в момент виникнення незалежно від дати надходження коштів і визначається , виходячи із ступеня завершеності операції з надання послуг на дату балансу.

 Відсотковий дохід за депозитами визнається у Звіті про прибутки та збитки за методом ефективної відсоткової ставки. Дохід нараховується протягом терміну дії депозиту незалежно від фактичної дати виплати коштів банком. Якщо відсоткова ставка депозиту, зазначена в договорі, є ринковою, а термін депозиту короткий (до року), то вплив дисконтування може бути не суттєвим, а відсотковий дохід визнаватись за відсотковою ставкою за договором депозиту. Розрахунок здійснюється на кожну звітну дату для забезпечення відповідності доходів і витрат звітному періоду. Згідно з МСФЗ 9, відсотковий дохід розраховується залежно від кредитного ризику активу на не знецінені депозити (стадія 1 та 2) відсотковий дохід розраховується шляхом застосування ефективної відсоткової ставки  до валової балансової вартості депозиту.

У разі обмеження права використання коштів на поточних рахунках в у банках (наприклад, у випадку призначення НБУ в банківській установі тимчасової адміністрації) ці активи можуть бути класифіковані у складі непоточних активів. У випадку прийняття НБУ рішення про ліквідацію банківської установи та відсутності ймовірності повернення грошових коштів, визнання їх як активу припиняється і їх вартість відображається у складі збитків звітного періоду.

Зобов'язання

Товариство визнає фінансове зобов'язання у фінансовій звітності відповідно до МСФЗ, коли і тільки коли воно стає стороною контрактних положень щодо фінансового інструмента

Товариство класифікує свої фінансові зобов'язання при їх первісному визнанні як поточні та довгострокові.

Поточні зобов'язання - це зобов'язання, які відповідають одній або декільком із нижченаведених ознак:

Товариство сподівається погасити зобов'язання або зобов'язання підлягає погашенню протягом дванадцяти місяців після звітного періоду.

Поточні зобов'язання визнаються за умови відповідності визначенню і критеріям визнання зобов'язань.

Відповідно до МСФЗ 9 передбачено дві категорії фінансових зобов'язань:

- фінансові зобов'язання, які оцінюються за амортизованою собівартістю;

- фінансові зобов'язання, які оцінюються за справедливою вартістю.

Поточну кредиторську заборгованість без встановленої ставки відсотка Товариство оцінює за сумою первісного рахунку фактури, якщо вплив дисконтування є несуттєвим.

Дебіторська заборгованість - це фінансовий актив, який являє собою контрактне право отримати грошові кошти або інший фінансовий актив від іншого суб'єкта господарювання.

Для цілей фінансової звітності дебіторська заборгованість класифікується  як поточна (отримання  очікується протягом поточного року або операційного циклу) або як довгострокова (дебіторська заборгованість , яка не може бути класифікована як поточна).

Дебіторська заборгованість класифікується як дебіторська заборгованість, яка виникає за реалізовані в ході здійснення звичайної господарської діяльності товари і послуги та інша дебіторська заборгованість.

Безумовно дебіторська заборгованість визнається як актив тоді, коли Товариство стає стороною договору та, внаслідок цього, набуває юридично право одержати грошові кошти..

Первісна оцінка поточної дебіторської заборгованості здійснюється за справедливою вартістю, яка зазвичай дорівнює вартості контракту.

Первісна оцінка довгострокової дебіторської заборгованості здійснюється за справедливою вартістю. Після первісного визнання подальша оцінка дебіторської заборгованості здійснюється за амортизованою собівартістю із застосуванням методу ефективного відсотка.

Поточну дебіторську заборгованість без встановленої ставки відсотка Товариство оцінює за договірною сумою, якщо вплив дисконтування є несуттєвим. Рівень суттєвості  для дисконтування такої заборгованості передбачено в розмірі 10% від її номінальної суми.

В подальшому Товариство на кожну звітну дату оцінює станом на кожну звітну дату резерв під збитки за дебіторською заборгованістю у розмірі, що дорівнює очікуваним кредитним збиткам.

ТОВ "КУА "ХЕДЖ ІНВЕСТ"

Дата державної реєстрації - 19 червня 2007 року.

Товариство з обмеженою відповідальністю

Україна

вулиця Борщагівська, буд. 154, м. КИЇВ, 03056

вулиця Борщагівська, буд. 154, м. КИЇВ, 03056

Філіали відсутні.

Основним видом діяльності Товариства є надання послуг з управління активами інституційних інвесторів ( код КВЕД 66.30)

 Перелік інституційних інвесторів, активи яких  станом  на  31.12.2025 року перебувають в управлінні Товариства:

Підготовлена Товариством фінансова звітність чітко та без будь-яких застережень відповідає всім вимогам чинних МСФЗ з врахуванням змін, внесених РМСБО, дотримання яких забезпечує достовірне подання інформації в фінансовій звітності, а саме, доречної, достовірної, зіставної та зрозумілої інформації.

При формуванні фінансової звітності Товариство керувалося також вимогами національних законодавчих та нормативних актів щодо організації і ведення бухгалтерського обліку та складання фінансової звітності в Україні, які не протирічать вимогам МСФЗ.

Припущення про безперервність діяльності

Фінансова звітність Товариства підготовлена виходячи з припущення безперервності діяльності, відповідно до якого реалізація активів і погашення зобов'язань відбувається в ході звичайної діяльності. Фінансова звітність не включає коригування, які необхідно було б провести в тому випадку, якби Товариство не мав можливості продовжити подальше здійснення фінансово-господарської діяльності відповідно до принципів безперервності діяльності.

Управлінський персонал, оцінюючи доречність припущення про безперервність діяльності, бере до уваги всю наявну інформацію щодо майбутнього - щонайменше на 12 місяців з кінця звітного періоду. Станом на дату звітності Товариство не має намірів припиняти чи суттєво згортати свою діяльність.

На момент затвердження цієї фінансової звітності, активні бойові дії не критично вплинули на діяльність Товариства. Станом на дату випуску цієї фінансової звітності не було пошкоджень критично важливих активів, які перешкоджали б Товариству продовжувати діяльність. Товариство не має активів у зоні активних воєнних дій або на тимчасово окупованих територіях.

Центральний офіс Товариства не знаходиться в епіцентрі бойових дій та не має Фондів в управлінні, що розташовані в містах, де на часі проводяться активні воєнні дії або має місце тимчасова окупація. Крім того, в разі необхідності, Товариство має можливість забезпечити збереження майна та повноцінну дистанційну роботу підприємства. Діяльність Товариства здійснюється засобами Інтернет - зв'язку, не залежить від конкретних локацій, тому не зупинена під час війни. Обробка та зберігання інформації в процесі діяльності Товариства здійснюється на серверах, що знаходяться за кордоном, тому військові дії в Україні не можуть значно вплинути на поточне функціонування підприємства, окрім загального негативного вплину на стан економіки та платоспроможність юридичних і фізичних осіб. В переліку ІСІ, з якими КУА укладено договори на управління активами, відсутні Фонди, які призупинили діяльність під час воєнного стану. Не відбувалось втрати активів КУА в результаті воєнних дій.

Для забезпечення безперебійного надання послуг з управління активами Фондів, персонал Товариства  працює як дистанційно так і очно, вчасно фіксуються здійснення всіх господарських операцій, організовано електронний документообіг з контрагентами.   

Товариство не здійснює діяльність  з особами, які знаходяться в санкційних списках Державної служби фінансового моніторингу (особи-резиденти Росії та Білорусі). Фінансові послуги, що надаються Товариством, мають переважно національний характер, тому санкції щодо Росії та Білорусі не відіграють ролі на результат ведення діяльності.

У Товариства  наявні достатні грошові кошти для покриття короткострокових потреб. Товариству не потрібно домовлятися з кредиторами про реструктуризацію зобов'язань та не потрібно зменшувати його операційні витрати. Товариству не потрібно звертатись за фінансовою підтримкою до учасників Товариства  для забезпечення нормальної діяльності. Діяльність Товариства продовжує бути прибутковою.

Військова агресія російської федерації проти України має суттєвий вплив на діяльність Товариства та може спричинити невизначеності щодо його безперервної діяльності. У разі найгіршого сценарію розвитку подій, за якого інтенсивні воєнні дії відбуватимуться по всій території України, можна припустити, що це матиме вплив на діяльність Товариства, тривалість якого неможливо спрогнозувати. Ці обставини являють собою фактор невизначеності поза контролем Товариства. Товариство розуміє, що рівень невизначеності, пов'язаний з військовими діями,  може призвести до значних відхилень фактичних результатів від прогнозів. Тому, користувачі фінансової звітності повинні враховувати цю невизначеність при прийнятті рішень.

Управлінський персонал Товариства вважає, що вживає усіх необхідних заходів для підтримання стабільної діяльності Товариства в умовах, що склалися.  Товариство спрямовує свої зусилля на  залучення  та ефективне розміщення  фінансових ресурсів, забезпечення  економічного  і  раціонального використання   коштів. Однак наразі невідомо, як буде у подальшому розвиватися ситуація у країні в цілому та, відповідно, неможливо визначити, як це може вплинути на результати діяльності та фінансовий стан  Товариства в подальшому.

Таким чином, на звітну дату Товариство використовувало припущення про безперервність функціонування, як основи для обліку під час підготовки фінансових звітів, оскільки не мало сумнівів щодо здатності Товариства безперервно продовжувати свою діяльність. Наразі керівництво вважає можливим продовження діяльності товариства в найближчому майбутньому, проте існує суттєва невизначеність щодо безперервної діяльності Товариства з огляду на те, що економічна діяльність Товариства здійснюється на території України, що знаходиться під впливом військової агресії російської федерації.

Товариство розглядає управління капіталом як систему принципів та методів розробки і реалізації управлінських рішень, пов'язаних з оптимальним формуванням капіталу з різноманітних джерел, а також забезпеченням ефективного його використання у діяльності Товариства. Ключові питання та поточні рішення, що впливають на обсяг і структуру капіталу , а також джерела його формування, розглядаються управлінським персоналом.

Розмір власного капіталу Товариства відповідає вимогам п. 3 розд.3 Ліцензійні умови провадження професійної діяльності на ринку капіталу - діяльності з управління активами інституційних інвесторів, затверджених рішенням НКЦПФР від 03.02.2022 року № 92, і є не меншім, ніж встановлений рівень 7 000 тис. грн.  

Товариство вважає,що загальна сума капіталу, управління яким здійснюється,дорівнює сумі капіталу, відображеного в балансі.

Склад Власного капіталу

на дату фінансової звітності 31.12.2024р.      -   7 384 тис.грн.

- зареєстрований капітал (оплачений капітал)     -   7 050 тис.грн
- резервний капітал                                                    -   13 тис. грн
- Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)   -   321 тис.грн.
-  

на дату фінансової звітності 31.12.2025р.      -   7 493 тис.грн.

- зареєстрований капітал (оплачений капітал)     -   7 050 тис.грн
- резервний капітал                                                    -   17 тис. грн
- Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)   -   426 тис.грн.

Розрахунок пруденційних показників

Товариство здійснює розрахунок обов'язкового фінансового нормативу, а саме нормативу ліквідності активів, який використовується для вимірювання та оцінки ризиків професійної діяльності на ринках капіталу та організованих товарних ринках, відповідно до вимог Національної комісії з цінних паперів та фондового ринку (Рішення № 1221 від 29.02.2022 р. зі змінами).Відповідно до встановлених вимог, значення нормативу ліквідності активів не повинно бути меншим ніж 0,5.

Норматив ліквідності ТОВ "КУА "ХЕДЖ ІНВЕСТ" відповідає встановленим вимогам. Високий  рівень показника нормативу ліквідності підтверджує фінансову стійкість Товариства та мінімізує вплив ризиків на  йогопрофесійну   дальність .

Результати розрахунку вартості чистих активів Товариства станом на 31.12.2025 рік наведені нижче:

                              тис. грн.

Результати розрахунку вартості чистих активів Товариства станом на 31.12.2024 рік наведені нижче:

                                                                                                                                                                                  тис. грн.

Не відбулось

Розмір статутного капіталу компанії з управління активами, сплачений грошовими коштами, повинен складати суму не менше 7 000 тис. грн. на день подання документів до Національної комісії з цінних паперів та фондового ринку для отримання ліцензії.

Компанія з управління активами зобов'язана підтримувати розмір власного капіталу на рівні не менше ніж 7 000 тис. грн. Товариство дотримується даних норм законодавства. Станом на 31 грудня 2025 року власний капітал складає  7 493 тис. грн.

Облікова політика сформована відповідно до Міжнародних стандартів фінансової звітності і покликана забезпечити відповідність фінансової звітності Товариства вимогам Міжнародних стандартів фінансової звітності. Основні принципи відображення в обліку й розкриття інформації у фінансовій звітності щодо зміни облікової політики, облікових оцінок та помилок відповідно до МСБО (IAS) 8 "Облікові політики, зміни в облікових оцінках та помилки".Товариство обирає та застосовує свої облікові політики послідовно для подібних операцій, інших події або умов, якщо МСФЗ конкретно не вимагає або не дозволяє визначення категорії статей, для яких інші політики можуть бути доречними.Відповідно до параграфу 14 МСБО 8 Товариство змінює облікову політику, тільки якщо така зміна:- вимагається МЗФЗ;- приводить до того, що фінансова звітність надає достовірну та доречнішу інформацію про вплив операцій, інших подій або умов на фінансовий стан, фінансові результати діяльності або грошові потоки Товариства.Облікова політика Товариства , застосовувана в 2025 році відповідає обліковій політиці попереднього фінансового періоду.

Поправки до МСБО 1 «Подання фінансової звітності» - «Класифікація зобов'язань як поточних чи непоточних»

Поправки не малисуттєвоговпливу, оскільки Фонд не маєсуттєвихзобов'язань, зобов'язанняпредставленізвичайною торговою дебіторськоюзаборгованістю, існуючі договори, за якимивиникаютьзобов'язання, не містятьособливих умов, що могли б вплинути на класифікаціюзобов'язань.

Зміненопідхід до класифікаціїзобов'язань у Звіті про фінансовий стан: класифікаціюздійснено на підставі прав/умов, щоіснують на звітну дату; впливстосуєтьсяподання (класифікації), а не визнання/оцінки. Застосування є ретроспективнимвідповідно до МСБО 8 «Обліковіполітики, зміни в обліковихоцінках та помилки»; достроковезастосування дозволено (за наявності - розкривається факт).

Поправки до МСФЗ 16 «Оренда» - «Оренднезобов'язання в операціях продажу та зворотноїоренди»

Поправки не застосовувалися, оскільки у звітномуперіоді не булооперацій продажу та зворотноїоренди, якіпідпадаютьпідцівимоги. Змін в обліковійполітиці не було через відсутністьзастосовнихоперацій

Стосуютьсяособливостейоблікуопераційзізворотноюорендою

Поправки до МСБО 21 «Відсутністьможливостіобміну».

Компанія застосувала зміни з датиїхобов'язковогонабуттячинності - 1 січня 2025 року.

Оскількикомпаніяздійснюєопераціївиключно у валютах, що є вільноконвертованими та для якихіснуєактивнийринок, очікується, що поправки не матимутьсуттєвоговпливу на фінансовузвітністькомпанії. Компанія не плануєзмінюватиобліковуполітику та вважає, щовпливновихвимог є незначним.

Уточненняпідходів до оцінки валют, які не є вільноконвертованими, а такожкритеріївоцінкикурсівобміну при відсутності активного ринку.

Поправки до МСФЗ 9 «Фінансові інструменти» та МСФЗ 7 «Фінансові інструменти: розкриття інформації» - «Договори, що посилаються на залежну від природи електроенергію»

Уточнюєтьсязастосуваннявимогщодо «власноговикористання» для договорів, щопосилаються на залежнувідприродиелектроенергію; коригуютьсявимоги до визначенняоб'єктахеджування у хеджуваннігрошовихпотоків для такихдоговорів; додаютьсяновірозкриття про вплив таких договорів на фінансовірезультати та грошові потоки

Компанія не планує змінювати облікову політику в зв'язку із тим, не має контрактів які стосуються відновлювальної електроенергії або електроенергії, залежної від природних факторів. Зміни та перехідніположення не матимутьвпливу на фінансову звітність Компанії в майбутньому.

Поправки до МСФЗ 9 та МСФЗ 7 - «Поправки до класифікації та оцінювання фінансових інструментів»

Оновлюються підходи/облікові політики щодо: припинення визнання фінансових зобов'язань (у т.ч. за електронними платежами - за виконання критеріїв); оцінки договірних грошових потоків фінансових активів із характеристиками, прив'язаними до нефінансових показників; уточнення ознак обмеженого регресу та інструментів, пов'язаних договором; запроваджуються додаткові розкриття (умовні характеристики, інструменти капіталу, відображені через інший сукупний дохід).

Поточна класифікація фінансових інструментів відповідає оновленим критеріям, тому зміни не потребують перегляду облікової політики або додаткового розкриття. Зміни та перехідні положення не матимуть впливу на фінансову звітність Компанії в майбутньому.

Річні вдосконалення Стандартів бухгалтерського обліку МСФЗ - Том 11

Пакет вузькоспрямованих поправок (уточнення/спрощення/виправлення) до МСФЗ 1, МСФЗ 7 (включно з настановами), МСФЗ 9, МСФЗ 10, МСБО 7.

Щодо складової МСФЗ 10: потенційний вплив можливий, але кількісно не може бути обґрунтовано оцінений станом на 31.12.2025.

Поправки до МСФЗ 1 «Перше застосування Стандартів бухгалтерського обліку МСФЗ»

Уточнення щодо обліку хеджування при першому застосуванні стандартів; для суб'єкта, що не є першим застосовувачем, зміни не впливають на поточну облікову політику.

Компанія не є першим застосовувачем, Відповідно, компанія не очікуєзмін у своїйобліковійполітицічи у фінансовихпоказниках.

Поправки до МСФЗ 10 «Консолідована фінансова звітність»

Уточнюються вимоги щодо визначення «де-факто агента»: посилюється акцент на професійному судженні та усувається надмірно категоричне формулювання, яке могло створювати внутрішню суперечність.

Компанія не очікує жодного впливу від впровадження змін, оскільки вона не складає консолідовану звітність.

Поправки до МСБО 7 «Звіт про рух грошових коштів» - "метод собівартості"

Заміна терміна «метод собівартості» на «за собівартістю» (узгодження термінології зі Стандартами).

Компанія не очікує жодного впливу від впровадження змін, правка стосуєтся уточнення термінів.

МСФЗ 19 «Дочірні компанії без публічної підзвітності: розкриття інформації»

Стандарт передбачає скорочені розкриття для прийнятних дочірніх компаній за збереження вимог інших стандартів щодо визнання/оцінки/подання. Однак суб'єкт господарювання не має права застосовувати МСФЗ 19, тому стандарт не застосовуватиметься

Компанія не очікує жодного впливу від впровадження МСФЗ 19, оскільки вона не є дочірнім підприємством без публічної підзвітності і не має наміру змінювати підходи до розкриття інформації. Вплив на фінансову звітність не очікується, оскільки стандарт не застосовуватиметься Компанією

МСФЗ 18 «Подання і розкриття інформації у фінансовій звітності»

Оновлюються політики подання та розкриття щодо структури звітів про фінансові результати, включно з новими вимогами до категоризації доходів і витрат, обов'язкових проміжних підсумків та підходів до агрегації/дезагрегації; запроваджуються вимоги до розкриття визначених управлінським персоналом показників результатів діяльності та посилюються принципи узгодження приміток із формами звітності. Дострокове застосування не здійснювалося.

МСФЗ 18 "Подання та  розкриття у фінансовій звітності", випущений у квітні 2024 року, набирає чинності з 1 січня 2027 року , і його впровадження матиме суттєвий вплив  на  фінансову  звітність Товариства. Цей стандарт визначає  єдиний підхід до подання та  розкриття  інформації, спрямований на  узгодженість і зрозумілість фінансової звітності.  Товариство  очікує значних змін  у  структурі  подання  фінансових даних , що ,своєю  чергою, вимагатиме адаптації внутрішніх процесів підготовки  звітності.

Попередня оцінка впливу на фінансову  звітність Товариства :

Товариство  здійснює діяльність з управління активами інститутів спільного інвестування (ІСІ). Основними джерелами доходу є:

 Доходи Товариства  визнаються відповідно до МСФЗ 15.

На дату затвердження цієї фінансової звітності Товариство  здійснює попередній аналіз впливу МСФЗ 18 та очікує, що:

План  впровадження МСФЗ 18 Товариством :

3. Операційний етап

4. Розкриття та порівняльна інформація

5. Фінальне впровадження

Товариство  не очікує, що застосування МСФЗ 18 вплине на принципи визнання та оцінки доходів або витрат, а також на величину власного капіталу чи фінансового результату. Очікуваний вплив обмежуватиметься питаннями подання та розкриття інформації.

Товариство продовжить моніторинг подальших роз'яснень та  рекомендації щодо застосування  МСФЗ 18 для  забезпечення його своєчасного впровадження.

Поправки до МСБО 21 «Вплив змін валютних курсів» - «Переклад на гіперінфляційну валюту представлення»

Облікова політика щодо перекладу у валюту представлення уточнюється на випадок, коли валюта представлення є валютою гіперінфляційної економіки, а функціональна валюта - ні (включно з відповідними процедурами перекладу та розкриттями). Дострокове застосування відсутнє.

Вплив не очікується, оскільки Компанія не подає фінансову звітність у валюті гіперінфляційної економіки (і не має структури, для якої ці процедури перекладу були б релевантні).

Поправки до МСФЗ 9 «Фінансові інструменти» - "ціна операції" , Поправки до МСФЗ 9 «Фінансові інструменти» - "орендні зобов'язання",Поправки до МСФЗ 7 «Фінансові інструменти: розкриття інформації»

Уточнюється формулювання в частині первісного визнання дебіторської заборгованості: коригується посилання на підхід визначення суми за правилами МСФЗ 15, щоб усунути неузгодженість термінології "ціна операції".Уточнюється, що коли орендне зобов'язання визнано погашеним/припиненим, застосовується вимога щодо визнання прибутку/збитку у прибутку або збитку.Уточнення формулювань і внутрішньої узгодженості розкриттів: (а) прибуток/збиток від припинення визнання, (б) оновлення прикладу щодо відстроченої різниці між справедливою вартістю та ціною операції, (в) уточнення вступу до настанов та спрощення окремих пояснень щодо кредитного ризику

Зміни та перехідні положення не матимуть впливу на фінансову звітність Компанії в майбутньому.Можливі уточнення до рокзриттів.

Відповідно до засад, визначених в МСБО 10 "Події після звітного періоду" події, які потрібно розкивати, які могли б вплинути на фінансовий стан, результати діяльності та рух коштів Товариства - не відбувалися

Фінансова звітність Товариства затверджена до випуску (з метою оприлюднення) та засвідчена підписами осіб, наділених правом підпису.

Ні власники, ні інші особи не мають повноваження вносити зміни до фінансової звітності після її випуску.

2026-03-16

Не коригуючі події після звітної дати:

Товариством не було встановлено некоригуючих подій¸ за якими була б необхідність розкриття інформації.

Як результат, фінансова звітність, що додається, не містить коригувань, які могли б стати результатом такої невпевненості. Такі коригування будуть відображені в звітності, як тільки вони стануть відомі та зможуть бути оціненими.

У відповідності до МСБО 24 "Розкриття інформації про пов'язані сторони", сторони вважаються пов'язаними, якщо одна сторона має можливість контролювати іншу сторону або чинити значний вплив на діяльність іншої сторони в процесі прийняття фінансових або операційних рішень. При розгляді кожної можливої пов'язаної сторони особлива увага приділяється змісту відношень, а не тільки їх юридичній формі.

До пов'язаних сторін або операцій з пов'язаними сторонами належать:

- підприємства, які прямо або опосередковано контролюють або перебувають під контролем, або ж перебувають під спільним контролем разом з Товариством;
- члени провідного управлінського персоналу Товариства;
- керівник  підрозділу внутрішнього аудиту;
- близькі родичі особи, зазначеної вище;
- компанії, що контролюють Товариства, або здійснюють суттєвий вплив, або мають суттєвий відсоток голосів у Товаристві;
- фонди в  управлінні Товариства.

Пов'язані особи Товариства  протягом  2025 року:

Пов'язані особи Товариства протягом  2024 року:

Кінцевим бенефіціарним власником (контролером) ТОВ "КУА "ХЕДЖ ІНВЕСТ" станом на 31.12.2025 року є громадянин України Стадник Борис Миколайович, який має прямий вирішальний вплив через володіння часткою у розмірі 92% у статутному капіталі Товариства.

Провідний управлінський персоналТовариства станом  на 31.12.2025р. :

-  Керівник Компанії - Гафійчук Андрій  Васильович.  

-  Внутрішній аудитор (за вимогою Закону України "Про фінансові послуги та фінансові компанії") - Лебедєва Любов  Яківна .

Нижче наведено дані  по  операціях  Товариства з пов'язаними сторонами за  2025 рік та  залишки  дебіторської і кредиторської  заборгованості  станом  на  31 грудня 2025 року:

На протязі звітного періоду  Товариство не здійснювало операцій з продажу та закупівлі товарів, робіт і послуг з пов'язаними сторонами - фізичними особами.

 Операції з пов'язаними фізичними особами, а саме з керівником Товариства та внутрішнім аудитором здійснювалися лише в рамках виконання трудових відносин - виплати заробітної плати.

Нижче наведено дані  по  операціях  Товариства з пов'язаними сторонами за  2024 рік та  залишки  дебіторської і кредиторської  заборгованості  станом  на  31 грудня 2024 року:

.

Станом на 31 грудня 2025 року на балансі Товариства є основні засоби - комп"ютерна  техника  та  обладнання.

До фінансових активів відносяться акцій українських  підприємств , гроші і дебіторська заборгованість

 Фінансові активи, що оцінюються за справедливою вартістю, з відображенням результату переоцінки у прибутку або збитку

тис.грн.

Станом на 31.12.2025 року та 31.12.2024 року в активах Товариства обліковуються  990 000 шт. акцій ПрАТ "Страхова компанія "СОФІЯ" (код ЄДРПОУ 32350173) за нульовою вартістю, оскільки обіг цих акцій зупинено рішенням НКЦПФР.

Грошові кошти

Для забезпечення господарських операцій Товариством були відкрити поточні рахунки в національній та  іноземній  валютах  в вітчизняних  банках : АТ "СЕНС БАНК",

АТ "ОЩАДБАНК" та  АТ "КБ "ГЛОБУС". В звітному  періоді  Товариство  закрило  поточні  рахунки  в АТ "УНІВЕРСАЛБАНК та АБ "УКРГАЗБАНК".

  тис. грн.

Грошові кошти не є знеціненими, розміщені у банку, який є надійним, обмеження доступу до грошових коштів відсутнє.

Враховуючи проведений аналіз, кредитний ризик за грошовими коштами в банках визначений Товариством як дуже низький, сума очікуваного збитку від знецінення є  несуттєвою, тому  коригування  вартості  не  проводилося.

Дебіторська заборгованість

Визнання та оцінка реальності дебіторської заборгованості проводились відповідно до МСФЗ 9 "Фінансові інструменти". Дебіторська заборгованість з деталізацією за кожною групою для розуміння звітності користувачами є наступний склад :

    тис.грн.

Дебіторська заборгованість Товариства є короткострокою і не має забезпечення. Прострочена дебіторська заборгованість відсутня. Короткострокову дебіторську заборгованість Товариство оцінює за амортизованою вартістю, якщо вплив дисконтування є суттєвим.

Щодо дебіторської заборгованості за  управління  активами  інститутів  спільного  інвестування, то вона врахована за договірною вартістю, оскільки вплив дисконтування не є суттєвим враховуючи короткі терміни її погашення (зазвичай в межах 1 місяця).

Щодо дебіторської заборгованості за  наданою фінансовою допомогою (безвідсоткова заборгованість), то вона врахована за номінальною (договірною) вартістю, оскільки вплив дисконтування не є суттєвим (відхилення приведеної вартості від номінальної не перевищує 10%) враховуючи короткі терміни її погашення.

Щодо  іншої дебіторської  заборгованості Товариство  проводить аналіз  та  оцінку рівня кредитного ризику  за  кожним фінансовим інструментом з використанням індивідуального підходу. Станом на 31.12.2025 року відсутні конкретні факти щодо ризику непогашення заборгованості, конкретним дебітором.

 Оцінюючи кредитні ризики за дебіторською заборгованістю станом на 31 грудня  2025 року керівництво Товариства прийшло до висновку, що кредитний ризик оцінюється як дуже низький. Резерв під очікувані кредитні збитки за звітний період визнаний таким, що дорівнює 93  тис. грн.

Зміни щодо очікуваних кредитних збитків

                                                                                                                                                                                тис. грн.